远期利率协议
远期利率协议（Forward Rate Agreement），香港译作利率套戥协议[1]，为远期合约的一种。在合约开始之先，买卖双方会定下一（固定）协议利率，然后再根据合约期满时的（浮动）参照利率由负方支付差额。买方为固定利率支付者，卖方为浮动利率支付者。合约一般都以伦敦同业拆息(LIBOR) 或欧元同业拆息(EURIBOR) 作为参照利率。
合约期满之差额计算如下︰利率差距 X 协议本金 X 日数
如参照利率比协议利率为高，卖方需支付买方合约差额。相反，如协议利率比参照利率为高，买方需支付卖方合约差额。
参考条目
- ^ 表123：港元利息結算率. [2016-02-05]. （原始内容存档于2021-02-18）.
Text is available under the CC BY-SA 4.0 license; additional terms may apply.
Images, videos and audio are available under their respective licenses.
Cover photo is available under {{::mainImage.info.license.name || 'Unknown'}} license.
Cover photo is available under {{::mainImage.info.license.name || 'Unknown'}} license.
Credit:
(see original file).
